5 принципов, которые нужно знать перед покупкой акций

Приветствую, уважаемые читатели проекта Тюлягин! Может показаться, что взять и вложить деньги в различные инвестиционные инструменты несложно. Но если вы хотите стать успешным инвестором, это может быть очень непросто. Статистика показывает, что большинство частных инвесторов, не являющихся профессионалами в области инвестиций, ежегодно теряют деньги. Причин может быть множество, но есть одна, которую понимает каждый инвестор, имеющий основную работу помимо инвестиционного рынка: у них нет времени на исследование большого количества акций, и у них нет должного исследовательского инструментария и группы аналитиков, которые могли бы помочь с этой монументальной задачей.

Итак, мораль этой истории в том, что если вы не проведете достаточно исследований, вы в конечном итоге понесете убытки. Это плохая новость. А хорошая новость заключается в том, что вы можете сократить потери, а также сократить объем необходимых исследований, изучив некоторые ключевые факторы инвестирования. Узнайте больше о пяти основных принципах инвестирования в этой статье далее.

Содержание статьи:

Выясните, чем занимается компания

В своей книге «Реальные деньги» бывший менеджер хедж-фонда Джим Крамер советует инвесторам никогда не покупать акции, если они не имеют исчерпывающих знаний о том, как компании зарабатывают деньги. Что компании производят? Какие услуги они предлагают? В каких странах они работают? Какой у них флагманский продукт и как он продается? Являются ли они лидерами в своей области? Думайте об инвестициях в компанию как о первом свидании. Вы, вероятно, не пошли бы на свидание с кем-то, если бы не знали, кто он или она такая. Если же пошли, то скорее всего вы просто получите неприятности.

Эту информацию очень легко найти. Используя выбранную вами поисковую систему, перейдите на сайт компании и прочитайте о них. Затем, как советует Крамер, обратитесь к члену семьи и расскажите ему о своих потенциальных инвестициях. Если вы можете ответить на все их вопросы, вы знаете достаточно.

Соотношение цены и прибыли (P/E)

Представьте на мгновение, что вы на рынке ищите того, кто может помочь вам с вашими инвестициями. Вы общаетесь с двумя людьми. Один человек уже довольно продолжительный срок зарабатывает людям деньги. Ваши знакомые увидели большую отдачу от этого человека, и вы не видите ни одной причины, по которой вы не должны доверить ему свои инвестиционные средства. Он говорит вам, что на каждый рубль (или доллар), который он заработает для вас, он будет удерживать 40 копеек, а вам останется 60 копеек.

Другой парень только начинает заниматься своим делом. У него очень мало опыта, и, хотя он кажется многообещающим, у него не так уж много успехов. Преимущество вложения денег с этим парнем в том, что его услуги гораздо дешевле. Он хочет оставлять только 20 копеек на каждый заработанный им рубль. Но что, если он не заработает столько рублей, сколько первый?

Вы можете рассчитать коэффициент P/E, разделив рыночную стоимость компании на акцию на ее прибыль на акцию (EPS).

Если вы поняли этот пример, то вы поймете что такое соотношение «цена — прибыль» (P/E). Эти коэффициенты используются для измерения текущей цены акций компании относительно ее прибыли на акцию. Компанию можно сравнить с другими аналогичными корпорациями, чтобы аналитики и инвесторы могли определить ее относительную стоимость. Таким образом, если у компании коэффициент P/E равен 20, это означает, что инвесторы готовы платить 20 рублей (или долларов) за каждый 1 рубль (1 доллар) на прибыль. Это может показаться дорого, но не в том случае, если компания быстро растет. На текущем рынке (в начале 2021 года) многие компании показывают значительно больший коэффициент.

Коэффициент P/E можно найти, сравнив текущую рыночную цену с совокупной прибылью за последние четыре квартала. Сравните это число с другими компаниями, аналогичными той, которую вы исследуете. Если у вашей компании более высокий коэффициент P/E, чем у других аналогичных компаний, для этого должна быть причина. Если у нее более низкий коэффициент P/E, но компания быстро растет, на это стоит обратить внимание, возможно ее стоимость ниже рыночной и это можно использовать в своих инвестициях.

Коэффициент Бета

Коэффициент Бета кажется чем-то трудным для понимания, но это не так. Он измеряет волатильность или то, насколько «капризны» акции вашей компании за последние пять лет. По сути, коэффициент бета измеряет системный риск, связанный с акциями компании, по сравнению с риском всего рынка. Фактически, это значение можно найти на той же странице финансовой платформы, что и коэффициент P/E у крупных сайтов с данными по акциям, таких как Yahoo, Bloomberg, Investing.com или других.

Если вы торгуете акциями на американском рынке, то думайте о S&P 500 как о столпе ментальной стабильности. Для российского рынка показателем будет индекс Московской Биржи. Если ваша компания упадет или вырастет в цене больше, чем ключевой индекс за пятилетний период, ее бета будет выше.

С коэффициентом бета все, что выше единицы, является высоким, что означает более высокий риск, а все, что ниже единицы, является низким бета или меньшим риском.

Бета говорит о ценовом риске, но как много он рассказывает о фундаментальных факторах риска? Вы должны пристально следить за акциями с высоким бета, потому что, несмотря на то что они могут принести вам много денег, они также могут и забрать ваши деньги. Более низкая бета означает, что акции не так сильно реагируют на движения S&P 500, как другие. Это называется защитной акцией, так как в этом случае ваши деньги намного безопаснее. Возможно вы не заработаете столько за короткий промежуток времени, но вам также не придется следить за акциями каждый день.

Дивиденды компании

Если у вас нет времени наблюдать за рынком каждый день, и вы хотите, чтобы ваши акции приносили прибыль без такого внимания, ищите дивидендные акции. Дивиденды похожи на проценты по сберегательному счету — вам платят независимо от курса акций. Дивиденды — это выплаты, производимые компанией своим акционерам в качестве вознаграждения за счет прибыли. Размер дивидендов определяется советом директоров и обычно выплачивается наличными, хотя некоторые компании нередко выплачивают дивиденды в виде акций.

Дивиденды очень сильно важны для многих инвесторов, так как они обеспечивают им стабильный поток доходов. Большинство компаний выпускают их через регулярные промежутки времени, в основном ежеквартально. Инвестирование в компании, выплачивающие дивиденды, — очень популярная стратегия для многих традиционных инвесторов. Часто они могут подарить инвесторам чувство безопасности в периоды экономической нестабильности.

Лучшие дивиденды обычно выплачивают крупные компании с предсказуемой прибылью. Некоторые из наиболее известных секторов с компаниями, выплачивающими дивиденды, включают нефть и газ, банки и финансы, производство ресурсов и материалов, здравоохранение, фармацевтику и коммунальные услуги. Дивиденды в размере 6% и более не являются чем-то необычным для высококачественных акций. Напротив компании, которые находятся на ранних стадиях развития, такие как стартапы, могут еще не иметь достаточной прибыльности для выплаты дивидендов.

Но прежде чем покупать акции, найдите размер дивидендов выбранной компании. Если вы просто хотите припарковать деньги на рынке, инвестируйте в акции с высокими дивидендами.

График акции

Есть много разных типов биржевых графиков. К ним относятся линейные графики, гистограммы, графики японских свечей — все это графики, используемые как фундаментальными, так и техническими аналитиками и инвесторами. Но читать эти графики не всегда легко. На самом деле часто это может быть очень сложно. Научиться их правильно читать — это навык, на освоение которого уходит много времени.

Что это значит для вас как для начинающего частного инвестора? Вы не должны упускать из виду этот шаг. Это потому, что для чтения самых элементарных графиков требуется не так много навыков. Если все существенно упростить, то здесь есть два основных момента. Когда график инвестиций начинается в нижнем левом углу и заканчивается в правом верхнем углу, это хорошо, но и тут есть риски. Когда график направлен вниз, держитесь подальше от этого актива и даже не спрашивайте, почему.

Есть тысячи акций, из которых можно выбрать, не выбирая ту, которая теряет деньги. Если вы действительно верите в эти акции, включите эти акции в список для просмотра их графиков и вернитесь к ним позже. Существует много инвесторов, которые верят в инвестирование в акции с устрашающими графиками, но у них есть время и ресурсы для детального исследования, которых у вас, скорей всего, нет.

Вывод

Ничто не заменит детального исследования. Однако один из ключевых способов защитить ваши активы — это инвестировать долгосрочно, используя дивиденды и находя акции с подтвержденной историей успеха. Если у вас нет времени на исследования и изучения актива, следует избегать или сводить к минимуму рискованные и агрессивные торговые стратегии.

Главные тезисы

Полностью исследуйте компании — что они делают, где и как.

Обратите внимание на соотношение цены и прибыли (P/E) компании — текущую цену акции по отношению к ее прибыли на акцию.

Бета коэффициент компании может сказать вам, что акции компании сопряжены с большим риском по сравнению с остальным рынком.

Если вы хотите припарковать свои деньги, инвестируйте в акции с высокими дивидендами.

Хотя чтение графиков может быть сложным, поищите некоторые из самых простых подсказок на графиках, например, движение цены акции.

А на этом сегодня все про инвестирование и 5 принципов, которые нужно знать перед каждой покупкой акций. Успешных вам инвестиций и помните о рисках! До новых встреч на страницах проекта Тюлягин!